盘口失衡比率：量化交易阈值

盘口失衡衡量挂单流动性在买盘和卖盘之间的倾斜。量化成比率后，产出比自由发挥的看盘更不容易受解读干扰的机械触发。

比率公式

对给定深度窗口（通常前 5 或 10 档）：

失衡 = Σ(买盘规模) / Σ(卖盘规模)

• 比率 > 1.0：买盘重（偏多）
• 比率 < 1.0：卖盘重（偏空）
• 很多平台反过来定义；选一个约定坚持用。

关键阈值

• 3:1 失衡持续 60 秒以上：方向偏向。结合价格行为——买盘重时第一次回踩做多，卖盘重时做空。
• 5:1 失衡持续 90 秒以上：强偏向。更高信念进场；要求 2:1 风险报酬。
• 10:1 以上失衡：常常是 spoof（假挂单）骗你的。行动前要成交确认（真实成交）。如果价格靠近时重的那一边撤单了，那就是 spoof——做 fade。

堆叠失衡

堆叠失衡（stacked imbalance） 是同一侧连续三个以上价位每个都显示 3:1 以上失衡。堆叠买盘失衡（3 个价位每个买盘 3:1 重）是一堵买盘墙。这些位置作短期支撑；价格经常从它们身上反弹。做反弹，止损放在墙外。

机械进场规则

多头 setup

1. 前 5 档买/卖比 ≥ 3:1，持续 60 秒。
2. 价格回踩到最优买价。
3. 成交带显示主动吃卖盘（买方积极）。
4. 在买价做多。止损：堆叠失衡下方 2 个 tick。目标：上方下一个 HVN 或 2 × 风险。

空头 setup（镜像）

1. 前 5 档卖/买比 ≥ 3:1，持续 60 秒。
2. 价格反弹到最优卖价。
3. 成交带显示主动砸买盘（卖方积极）。
4. 在卖价做空。止损：堆叠失衡上方 2 个 tick。

假信号和过滤

• Spoof 过滤：要求重的那一边真实成交——2 分钟内至少 50% 的重侧规模要执行。撤单了就丢掉信号。
• 高周期过滤：只做和 15 分钟趋势同向的失衡。逆势 3:1 失衡失败的比成的多。
• 新闻过滤：预定数据前后 5 分钟内的失衡丢掉。新闻附近点差和 spoof 暴增。

失衡比率从盘口里拿掉猜测。要阈值、要持续时间、要成交确认——然后机械执行。